Asana建立了一个利基业务 随着远程工作变得越来越流行该业务迅速发展

2021 年表现最好的股票之一是组织技术公司Asana(纽约证券交易所代码：ASAN)。该公司已成为大型和小型组织组织任务、协作和批准的流行工具。

在一个变得越来越复杂的世界中，优雅而简单的组织工具具有很大的价值。随着更多功能的添加，Asana 有很多发展机会。

开始简单

Asana 业务的美妙之处在于它可以从单个用户开始。它的组织工具非常简单，适用于家庭或非常小的企业，可以从免费计划开始。

当更多高级功能被解锁时，它的价值才真正被释放，从而将组织拉入付费计划。该模型允许大量免费用户看到产品的价值，而公司则通过最高级的用户赚钱。

您可以在下面看到该付费池中的客户数量增长得相当快。在管理层所说的使用该产品的超过 100,000 个组织中，只有 12,806 个客户，随着用户转向付费解决方案，还有很大的增长空间。

资料来源：公司文件。YOY = 同比

随着更多工具的加入，Asana 将进一步融入用户的日常生活。从长远来看，这将使它成为一种非常具有粘性的产品。

Asana从哪里开始

体式有两种可能持续一段时间的增长途径。您可以在上图中看到其在市场中的渗透率极低。其收入的大部分来自其支出较低的 12,806 名客户。随着 Asana 市场越来越多地使用该产品，销售额应该会增长。

另一个增长路径是添加客户愿意支付更多费用的功能。该公司最近增加了与Zoom 的集成，推出了新的语言，并且标准应用程序中的功能在过去几年中取得了更大的进步。该公司有三个标准定价层，从免费的基本版到每位用户每月 24.99 美元的商业计划。企业计划也可用：我们应该看到定价层随着更多功能添加到业务中而增加。

体式绝不便宜

从任何定义来看，Asana 的股票都不便宜。该股票的估值超过了追踪销售额的 58 倍，即使对于像 Asana 这样发展迅速的公司来说，这听起来也很疯狂。

从股票的角度来看，这是我最担心的。该公司未来可能会有很长的增长跑道，但如果出现任何问题，股价可能会崩盘。我也不认为这是一个很好的收购目标，因为与其他技术公司相比，它的市值为 205 亿美元，客户和功能集相对较小。

Asana的股票能从这里上涨吗?是的。但它太贵了，它不是我现在可以跳进去的成长型股票。我会将股票保留在我的观察名单上，并寻找更好的入门价格，但即使是成长性很强的股票，60 左右的市销率也有点太热了，无法处理。